اینکه بتوان بدون وثیقه یا اعتبار وام گرفت بسیار عالی است. خوشبختانه رمزارزها و فناوری بلاکچین این امکان را فراهم کرده‌اند. یکی از ابداعاتی که به واسطه بلاکچین میسر شده، وام آنی ارز دیجیتال است. در این مقاله از بینوست، وام آنی و مزایا و معایبش را توضیح می‌دهیم.
خلاصه مقاله
- وام آنی رمزارز نوعی وام بدون نیاز به وثیقه در اکوسیستم دیفای است که در یک بلوک بلاکچین و تنها در چند ثانیه انجام می‌شود.
- فرآیند دریافت وام آنی شامل درخواست از پلتفرم دیفای، تأیید سرمایه در استخر نقدینگی، اجرای قرارداد هوشمند و دریافت وجوه توسط وام گیرنده است.
- نیاز به دانش فنی بلاکچین و محدودیت‌های زمانی برای بازپرداخت وام‌ها، همراه با ریسک‌های دستکاری قیمت و باگ‌های قرارداد هوشمند، از جمله معایب وام آن ارز دیجیتال به شمار می‌آیند.
فلش لون چیست؟
فلش لون (Flash Loan) یا وام آنی ارز دیجیتال نوعی وام در اکوسیستم امور مالی غیرمتمرکز یا دیفای است که به کاربران امکان می‌دهد بدون گذاشتن وثیقه یا داشتن امتیاز اعتباری خاصی وام بگیرند. وام دادن و بازپرداخت فلش لون هردو در یک بلوک انجام می‌شوند. تمام فرآیند وام دادن، بازپرداخت و کارمزد فلش لون تنها می‌توانند 15 ثانیه زمان ببرند.
دریافت آنی وام با ارز دیجیتال، راهی محبوب برای معامله‌گران روزانه است که از تغییرات سریع بازار سود ببرند. وام‌های آنی در اکوسیستم دیفای برای آربیتراژ، لیکویید شدن و تبادل وثیقه به کار می‌روند.
- آربیتراژ: وام گیرنده رمزارزها را با قیمت پایین‌تر در یک بازار خریده و در بازار دیگر آنها را با قیمت بالاتر در بازار دیگر می‌فروشد.
- لیکویید شدن: وام گیرنده از وام برای دستکاری بازار رمزارزی خاص به نفع خود استفاده می‌کند.
بیشتر بخوانید: وام ارز دیجیتال چیست
وام آنی چگونه کار می‌کند؟
دریافت وام آنی با کمک قراردادهای هوشمند در شبکه‌های بلاکچین میسر می‌شود و آنها مراحل معینی را دنبال می‌کنند. در بخش زیر مراحل این وام را شرح می‌دهیم.
درخواست وام گیرنده
کاربر درخواست خود را به پلتفرم وام‌دهی دیفای که از وام‌های آنی پشتیبانی می‌کند، ارسال می‌نماید. این پلتفرم‌ها، مقدار و نوع رمزارزی را که کاربران می‌خواهند قرض بگیرند را مشخص می‌کنند.
تأیید وام
پلتفرم وام‌دهی تأیید می‌کند که وام درخواستی کاربر در استخرهای نقدینگی در دسترس است. اگر وجوه موجود باشند، پلتفرم وام را تأیید می‌کند.
اجرای قرارداد هوشمند
درخواست وام باعث اجرا شدن قرارداد هوشمند در بلاکچین می‌شود. این قرارداد حاوی شرایط وام است و اینکه چه زمانی تأیید شده و در یک تراکنش اجرا شود.
دریافت وجوه توسط وام گیرنده
پس از اجرای شرایط وام، وام گیرنده رمزارز درخواستی خود را در کیف پولش دریافت می‌کند. لازم به ذکر است که این انتقال مجازی است و لازم نیست وام گیرنده وثیقه‌ای فراهم نماید یا از ابتدا وجوه دقیقی در کیف پولش نگهداری کند.
استفاده از وجوه
حالا که فرد گیرنده وام، وجوه وام را در اختیار دارد، می‌تواند از آن برای اهداف مختلفی مانند آربیتراژ، ترید یا تأمین مالی استفاده کند.
بازپرداخت وام
جنبه ضروری وام آنی این است که باید در همان بلوک بازپرداخت شود. اگر وام گیرنده نتواند وام خودرا بازپرداخت کند، کل تراکنش برمی گردد و وجوه قرض گرفته شده هیچ وقت منتقل نمی‌شوند.
کارمزد و سود
وام گیرنده معمولاً کارمزدی بابت خدمات وام آنی می‌پردازد که هزینه‌های اجرای قرارداد هوشمند را پوشش داده و به استخر نقدینگی پلتفرم کمک می کند. برخی از وام‌های آنی ممکن است به خاطر وجوه قرض گرفته شده، سود بگیرند.
تأیید تراکنش
اگر وام گیرنده با موفقیت وام را به همراه کارمزد و بهره در بلوکی یکسان بازپرداخت کند، تراکنش تأیید شده و وام آنی کامل می‌شود.
سود یا ضرر
بسته به موفقیت آمیز بودن استراتژی انتخابی، وام گیرنده ممکن است دچار ضرر شود یا سود کند. تأثیر وام آنی معمولاً به تجربه وام گیرنده و نوسان بازار رمزارز بستگی دارد.
مزایا و معایب وام آنی
وام‌های آنی رمزارزی چندین مزیت و معایب دارند.
مزیت‌های دریافت آنی وام با ارز دیجیتال
- عدم نیاز به وثیقه: فلش لون به کاربران امکان می دهد تا دارایی‌های رمزارزی را بدون نیاز به ارائه وثیقه وام بگیرند که ویژگی منحصر به فرد در دنیای وام به شمار می‌رود.
- فرصت‌های آربیتراژ: تریدرها می‌توانند از وام آنی به منظور بهره جستن فوری از اختلاف قیمت بین صرافی‌ها استفاده کنند و به صورت بالقوه سودهای قابل توجهی را به دست آورند.
- تأمین نقدینگی: وام‌های آنی می‌توانند به تأمین نقدینگی برای صرافی‌ها وپروتکل های غیرمتمرکز کمک کرده و کارایی این پلتفرم‌ها را بهبود بخشند.
- کاربردهای متنوع: وام‌های آنی را می‌توان برای اهداف مختلفی به کار برد از جمله تأمین بودجه برای صاف کردن بدهی، اجرای استراتژی‌های پیچیده ترید و حضور در پروتکل‌های مالی غیرمتمرکز.
معایب وام آنی
معایب دریافت آنی وام با ارز دیجیتال نیز به صورت زیر هستند.
- نیاز به دانش فنی: وام‌های آنی معمولاً به درک عمیق فناوری بلاکچین و قراردادهای هوشمند نیاز دارند که دسترسی به آنها را برای کاربر متوسط کمی دشوارتر می‌کند.
- زمانی محدود برای بسته شدن: وام‌های آنی باید در همان بلوکی که پرداخت شده‌اند، تسویه شوند که فقط چند دقیقه طول می‌کشد. ناتوانی در پرداخت در این بازه زمانی می‌تواند به از دست دادن وجوه وام گرفته و متحمل شدن کارمزد تراکنش منجر شود.
- ریسک دستکاری قیمت: تریدرها با استفاده از وام‌های آنی می‌توانند قیمت رمزارزهای با ارزش بازار کم را دستکاری کرده و به سایر افراد بازار آسیب برسانند.
- آسیب پذیری در مقابل باگ‌های قرارداد هوشمند: وام‌های آنی از طریق قرارداد هوشمند اجرا شده و آسیب پذیری یا باگ در این قراردادها می‌تواند به ضرر کاربران منجر شود.
تفاوت وام آنی ارز دیجیتال با وام دهی سنتی
وام آنی ارز دیجیتال با وام سنتی از لحاظ برخی از جوانب با هم متفاوتند که در بخش زیر آنها را توضیح می‌دهیم.
وثیقه
در وام آنی به وثیقه‌ای نیاز نیست و وام‌گیرندگان می‌توانند مقادیر قابل توجهی از رمزارز را بدون فراهم کردن وثیقه برای مدتی کوتاه وام بگیرند. البته باید همزمان با همان تراکنش، وام و همچنین بهره وام را بازپرداخت کنند.
در وام‌های سنتی ضروری است که وام گیرنده، وثیقه گذاشته یا اعتبار داشته باشد. اگر وام گیرنده نتواند وامش را پرداخت کند، وام دهنده می‌تواند وثیقه‌اش را ضبط کرده یا از طریق قانون پیگیری نماید.
سرعت و دسترس‌پذیری
وام‌های فلش فوری در پلتفرم‌های بلاکچین اجرا می‌شوند و برای هر فردی که اطلاعاتی فنی راجع به استفاده از قراردادهای هوشمند دارد، در دسترس است. این وام‌ها 24 ساعته و هفت روز هفته در دسترس هستند و با چند کلیک می‌توان به آنها دست یافت.
وام سنتی روند درخواست طولانی، کنترل اعتبار و تأیید مؤسسات مالی را شامل می‌شود. برای پردازش آنها ممکن است روزها یا هفته‌ها طول بکشد.
هدف
دریافت آنی وام با ارز دیجیتال معمولاً با استراتژی‌های مالی مختلف در فضای کریپتو همچون آربیتراژ، تأمین نقدینگی یا تبادل وثیقه استفاده می‌شود که به دسترسی سریع به وجوه نیاز است.
وام‌های سنتی معمولاً برای کسب و کارهای شخصی یا املاک و مستغلات استفاده می‌شوند و استفاده از آنها به بازارهای مالی محدود نیست.
ریسک
فلش لون در ارز دیجیتال، پرریسک به شمار می‌آید، چون به شناخت عمیقی از بازار رمزارز و آسیب پذیری‌های قرارداد هوشمند نیاز دارد. اگر وام گیرنده نتواند وام و بهره را طی یک تراکنش بپردازد، کل وام لغو می‌شود.
وام‌های سنتی کم ریسک‌تر هستند، زیرا کنترل اعتبار، وثیقه و مؤسسات وام‌دهی را شامل می‌شوند که بازپرداخت را الزامی می‌کنند.
نرخ بهره
نرخ بهره وام‌های آنی می‌تواند بسیار متغیر باشد اما در کل به خاطر ریسک بیشتر بازار رمزارزها، بالاتر است.
معمولاً وام‌های سنتی، نرخ بهره پایین‌تر و قابل پیش بینی دارند که تحت تأثیر شرایط بازار و اعتبار وام گیرنده قرار می‌گیرند.
به صورت خلاصه، دریافت آنی وام با ارز دیجیتال، ویژگی منحصر به فرد اکوسیستم رمزارزهاست که دسترسی سریع و آزاد را به وجوه برای ترید و استراتژی‌های مالی فراهم می‌کند.
بیشتر بخوانید: کسب درآمد از ارز دیجیتال
بهترین پلتفرم‌ها برای دریافت وام آنی رمزارز
محبوبیت و در دسترس بودن پلتفرم‌ها ممکن است با گذشت زمان تغییر کنند، بنابراین لازم است تحقیقات خود را انجام داده و جدیدترین گزینه‌ها را جستجو کنید. در بخش زیر به تعدادی از بهترین پلتفرم‌ها برای دریافت وام آنی اشاره می‌کنیم.
- آوه (Aave)
- دی وای دی ایکس (DYDX)
- کریم فایننس (Cream Finance)
- فالکروم (Fulcrum)
- یونی سواپ (Uniswap)
بیشتر بخوانید: وام آوه
این نوع وام‌ها چه ریسکی دارند؟
وام‌های آنی چندین ریسک به همراه دارند که کاربران باید از آنها آگاه باشند.
آسیب‌پذیری‌های قرارداد هوشمند
وام‌های آنی از طریق قراردادهای هوشمند اجرا شده و اگر باگ یا آسیب‌پذیری در کد قراردادها باشد، مهاجمین می‌توانند برای بیرون کشیدن وجوه یا دستکاری تراکنش‌ها از آنها استفاده کنند.
بیشتر بخوانید: قرارداد هوشمند
ریسک بازار
معمولاً وام‌های آنی برای آربیتراژ و استراتژی‌های ترید کاربرد دارند. شرایط بازار ممکن است سریع تغییر کند و اگر قیمت دارایی‌های در حال ترید طی دوران وام به صورتی نامطلوب جابه جا شود، ممکن است وام‌گیرندگان برای بازپرداخت وام تقلا کرده که به ضرر منجر شود.
ریسک نقد شدن
وام‌گیرندگان باید وام آنی را در یک بلوک تراکنش گرفته و طی مدتی کوتاه پرداخت نمایند. اگر نتوانند چنین کاری را انجام دهند، تراکنش می‌تواند با شکست رو به رو شده و هر گونه وجوه وکارمزد تراکنش از دست رود.
سخن پایانی
وام آنی ارز دیجیتال، پیشرفتی جالب در دنیای خدمات مالی غیرمتمرکز را نشان می‌دهد و برای تریدرها و علاقمندان دیفای فرصت‌های بی مانندی را فراهم می‌کند. البته این فرصت‌ها با ریسک‌هایی نیز همراه هستند. بنابراین لازم است که هر سرمایه‌گذار ریسک‌ها را خوب متوجه شده و پیش از وام گرفتن از استراتژی‌های مدیریت ریسک استفاده کند.
با پیشرفت هر چه بیشتر فضای دیفای، وام‌ها به ابزاری ارزشمند برای افراد با تجربه و متخصص تبدیل خواهند شد. اگر در این زمینه نظر یا سوالی دارید، لطفاً در بخش نظرات مطرح نمایید.
مشاوره رایگان سرمایه گذاری ارز دیجیتال
اگر در مورد سرمایه گذاری در بازار ارز های دیجیتال یا استفاده از سبد های سرمایه گذاری بینوست سوال دارید فرم زیر را پر کنید تا در سریعترین زمان کارشناسان بینوست با شما تماس بگیرند .