صندوق ارز دیجیتال چیست؛ آشنایی با کریپتو فاند یا صندوق سرمایه گذاری رمزارز

با محبوبیت بازار کریپتو در سال‌های اخیر، روش‌های بیشتری برای سرمایه‌گذاری ارز دیجیتال ارائه شده است. یکی از جدیدترین روش‌ها، صندوق ارز دیجیتال یا کریپتو فاند است؛ راهکاری کم هزینه و ساده برای استفاده از بازار پرپتانسیل رمزارزها! اما اکثر افراد نمی‌دانند دقیقا صندوق ارز دیجیتال چیست؟

در این مقاله، با نحوه کار صندوق ارز دیجیتال و سرمایه گذاری در آن آشنا می‌شوید.

نگاهی کوتاه بر صندوق سرمایه گذاری و انواع آن

صندوق سرمایه گذاری و سبدگردانی ارز دیجیتال، دو روش سرمایه گذاری غیرمستقیم در بازارهای مالی هستند.

در مورد صندوق سرمایه گذاری، در بند 20 ماده 1 قانون بازار اوراق بهادار آمده است:

نهادی مالی است که فعالیت اصلی آن، سرمایه گذاری در اوراق بهادار می‌باشد و مالکان آن به نسبت سرمایه گذاری خود، در سود و زیان صندوق شریکند.

به طور کلی در صندوق‌ها، دارایی سرمایه‌گذاران جمع‌آوری می‌شود و مدیریت آن به صورت یکپارچه و واحد صورت می‌گیرد. این بدان معناست که برخلاف سبدگردانی، با سرمایه کم هم می‌توانید از صندوق‌های سرمایه گذاری استفاده کنید.

افراد خبره و متخصص با ایجاد سبد متنوعی از دارایی‌ها و انجام تحلیل‌های حرفه‌ای، صندوق را مدیریت می‌کنند.

صندوق‌های سرمایه گذاری انواع مختلفی دارند. برای مثال در بازار سرمایه، صندوق با درآمد ثابت، صندوق سهامی، صندوق مختلط و صندوق سرمایه گذاری طلا وجود دارد.

از نظر چگونگی سرمایه گذاری، به طور کلی صندوق‌ها به دو دسته صدور و ابطال و ETF (صندوق قابل معامله در بورس) تقسیم می‌شوند.

در ادامه، به بررسی مفهوم صندوق سرمایه گذاری در بازار ارزهای دیجیتال می‌پردازیم.

صندوق ارز دیجیتال چیست؟

شیوه سرمایه گذاری در جهان در حال تغییر است. صندوق‌های سرمایه گذاری به تدریج از حالت سنتی خارج شده و در بستر بلاکچین و قراردادهای هوشمند طراحی و پیاده‌سازی می‌شوند.

صندوق‌ ارز دیجیتال (Crypto Fund) نوع جدیدی از ابزار سرمایه‌گذاری است که همان کارکرد صندوق‌های سرمایه گذاری سنتی را دارند اما کاملاً از دارایی‌های دیجیتال تشکیل شده‌ است.

سرمایه‌گذاران می‌توانند تعدادی از واحدهای این صندوق‌ها را خریداری کنند تا بتوانند با افزایش ارزش صندوق، در سود صندوق شریک باشند. ارزش صندوق تابعی از ارزش ارزهای دیجیتال داخل آن است.

در واقع، صندوق‌های ارز دیجیتال به عنوان یک پیوند بین سرمایه‌گذاران و معامله‌گران حرفه‌ای در ارزهای دیجیتال عمل می‌کنند؛ از این طریق افراد می‌توانند به صورت غیرمستقیم در بازار ارز دیجیتال سود کسب کنند؛ بدون نیاز به دانش تحلیل بازار و صرف زمان.

اکنون که می‌دانید صندوق ارز دیجیتال چیست، به سراغ معرفی انواع این صندوق‌ها می‌رویم.

انواع صندوق رمزارز

ریسک صندوق‌ها ممکن است کم، متوسط یا زیاد باشد. طبق داده‌های تحقیقاتی از صندوق رمزارزی، بیش از نیمی از این صندوق‌ها، به عنوان صندوق سرمایه گذاری خطرپذیر، پرریسک یا جسورانه (venture capital funds) عمل می‌کنند، در حالی که مابقی، عمدتا صندوق‌های پوشش ریسک هستند (hedge funds).

در صندوق‌های ارز دیجیتال جسورانه، روی پروژه‌ها، ICO و آلت‌کوین‌های جدید و نوظهور که پتانسیل رشد بالایی دارند، سرمایه گذاری می‌شود. هنگامی که دارایی یا دارایی‌ها به میزان کافی رشد کردند، معمولاً فروخته می‌شوند.

صندوق‌های پوشش ریسک به‌عنوان پرتفویی عمل می‌کنند که به طور فعال مدیریت می‌شوند و هدف اصلی آنها به حداقل رساندن ریسک در بازار است؛ از این رو “هج” (مانع یا حصار) نامیده می‌شود. صندوق پوشش ریسک می‌تواند از هر دارایی تشکیل شود، اما دارایی‌های مختلف معمولاً در استراتژی‌های بلند و کوتاه مورد استفاده قرار می‌گیرند و پرتفوی این صندوق را متنوع می‌سازند تا صندوق در برابر نوسانات بالا مقاوم یا حتی سودآور شود. این صندوق‌ها توسط تیم‌های حرفه‌ای مدیریت می‌شوند و اغلب با حداقل سرمایه‌گذاری‌ها بین ده‌ها تا صدها هزار دلار، فقط در اختیار سرمایه‌گذاران سطح بالا هستند.

صندوق پوشش ریسک به عنوان یکی از اولین انواع صندوق های رمزارز، به دلیل سادگی و مقرون به صرفه بودن محبوبیت پیدا کرده است. چنین صندوق‌هایی به سرمایه‌گذاران بزرگ اجازه می‌دهد تا به حداکثر بازدهی دست یابند؛ بدون اینکه خود را در معرض خطرات جدی قرار دهند (ybcase).

در مقاله انواع صندوق ارز دیجیتال، مفصل در این مورد صحبت کرده‌ایم (این مقاله را از دست ندهید!).

امنیت صندوق سرمایه گذاری ارز دیجیتال

زمانی که صحبت از امنیت صندوق ارز دیجیتال است. باید به سراغ بلاکچین برویم و ببینیم این فناوری شگفت‌انگیز چه حرفی برای گفتن دارد.

شواهد نشان می‌دهد بلاکچین در حال ایجاد تحول یا دگرگون‌سازی حوزه مدیریت سرمایه است. با استفاده از این فناوری، پلتفرم‌های غیرمتمرکز برای مدیریت سرمایه رمزارزها ایجاد شده است.

بلاکچین در چندین لایه امنیت داده، حجم عظیمی از تراکنش‌ها و اطلاعات را ذخیره و مدیریت می‌کند. تراکنش‌های جدید در فرایندی در به نام اثبات کار و اثبات سهام به عنوان یک بلاک جدید به بلاکچین اضافه می‌شوند. در اثبات کار یا ماینینگ، تعداد زیادی دستگاه (ماینر) روی حل مسائل پیچیده ریاضی کار می‌کنند تا مجوز ایجاد بلاک جدید را به دست آورند. به ازای ایجاد هر بلاک جدید، به ماینر پاداش تعلق می‌گیرد. در اثبات سهام، تعدادی ارز دیجیتال در شبکه قفل می‌شود و دارندگان این سهم‌ها می‌‎توانند در فرایند اعتبارسنجی بلاک‌های جدید شرکت کرده و پاداش دریافت کنند (fool).

بلاک‌ها در بلاکچین ویژگی‌های مشترکی دارند:

• هر بلاک یک آدرس منحصربه فرد دارد.
• هر بلاک جدید به بلاک قبلی خود پیوند خورده است (حاوی هش بلاک قبلی است).
• تراکنش‌ها اعتبارسنجی می‌شوند و بعد از ثبت، غیرقابل تغییر هستند.
• هر بلاک جدید باید توسط تعدادی از گره‌های اعتبارسنج تایید شود (باید اجماع صورت گیرد).

از آنجایی که کریپتو فاندها در بستر بلاکچین ایجاد شده‌اند، تمام موارد گفته شده نیز در مورد آنها صدق می‌کند و از امنیت بالایی برخوردار هستند.

تنها نکته مهمی که اینجا وجود دارد این است که صندوق ارز دیجیتالی را انتخاب کنید که توسط یک تیم حرفه‌ای و کاربلد مدیریت می‌شود.

تفاوت اصلی صندوق سنتی و صندوق ارز دیجیتال

صندوق‌ ارزهای دیجیتال تفاوت‌های کلیدی با صندوق‌ سرمایه‌گذاری سنتی دارد.

تفاوت اصلی در استفاده از فناوری بلاکچین نهفته است. تمامی فعالیت‌های صندوق روی بلاکچین ثبت می‌شود و هیچ کس قادر به تقلب و دستکاری اطلاعات نیست. صندوق‌های کریپتو از بلاکچین و قراردادهای هوشمند قدرت گرفته‌اند و امنیت این کدها، توسط متخصصان حوزه امنیت در سراسر دنیا بررسی می‌شود.

چه تفاوتی بین صندوق ارز دیجیتال و ETF ارز دیجیتال وجود دارد؟

شباهت‌های زیادی بین صندوق و ETF ارز دیجیتال وجود دارد. همین امر باعث شده بیشتر افراد تصور کنند صندوق سرمایه گذاری ارز دیجیتال همان ETF ارز دیجیتال است.

یک ETF ارز دیجیتال مانند صندوق، دارایی‌ها را جمع‌آوری می‌کند و سرمایه‌گذاری انجام می‌دهد. بابت این کار هم کارمزد دریافت می‌کند.

اصلی‌ترین تفاوت، نحوه قیمت‌گذاری است. ETF یک صندوق قابل معامله در بورس است که به عنوان یک سهم خرید و فروش می‌شود و قیمت آن در طول روز در نوسان است. در مقابل، صندوق‌ها یکبار در هر روز معاملاتی قیمت‌گذاری می‌شوند. در واقع تمام معاملات صرفنظر از زمان دقیقی که انجام می‌شوند، با قیمت یکسانی در روز پردازش می‌شوند.

مزایا و معایب صندوق سرمایه گذاری ارز دیجیتال

از جمله ویژگی‌ها و مزایای صندوق رمزارز، می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:

• غیرمتمرکز و بر پایه قرارداد هوشمند
• شفافیت و بدون مرز
• سرمایه‌گذاری و دسترسی آسان
• سبد سرمایه متنوع
• پتانسیل بالای کسب سود
• مدیریت سرمایه توسط تیم حرفه‌ای
• نبود دغدغه و استرس برای سرمایه‌گذار

ناگفته نماند که این صندوق‌ها معایبی هم دارند (البته خیلی هم نمی‌توان از کلمه معایب استفاده کرد؛ چون این موارد بیشتر به فرصت شباهت دارند تا عیب):

1. تعداد کم و محدود

2. نوپا و جدید

3. بی ثباتی در بازار ارز دیجیتال

تأسیس یک صندوق ارز دیجیتال چگونه است؟

در مقایسه با سایر صندوق‌ها، افتتاح یک صندوق سرمایه گذاری غیرمتمرکز به تلاش کمتری نیاز دارد و راهی مطمئن برای ورود به یک بازار خاص است.

• کیف پول ارز دیجیتال
• یک پلتفرم مانند انزایم
• طرح یا استراتژی
• شرحی از چگونگی تقسیم سود با سرمایه‌گذاران

صندوق‌های سرمایه گذاری ارز دیجیتال در جهان

انزایم یکی از بهترین پلتفرم‌های مدیریت دارایی رمزارز در دنیاست که در بستر بلاکچین ایجاد شده است. با مراجعه به سایت enzyme، می‌توانید لیست صندوق‌های ارز دیجیتال را مشاهده کنید. به لطف فناوری بلاکچین و قراردادهای هوشمند، دیگر اصطلاح صندوق داخلی و صندوق خارجی در اینجا معنایی ندارد و هر فرد در هر کجای دنیا می‌تواند بدون هیچ محدودیتی در این صندوق‌ها سرمایه گذاری کند.

بیشتر بخوانید: سرمایه گذاری با پول کم در ارز دیجیتال

آیا صندوق ارز دیجیتال ایرانی وجود دارد؟

بینوست به عنوان یکی از پیشگامان سرمایه گذاری ارز دیجیتال در ایران، در حال حاضر سه صندوق زیر را در پلتفرم انزایم متناسب با نیاز سرمایه‌گذاران ایجاد کرده است:

تصویر زیر، متعلق به صندوق BBTC بینوست است.

صحبت پایانی

همانطور که ارز دیجیتال به سمت پذیرش انبوه در حال رشد است، منطقی است که تعداد و ارزش کریپتو فاندها نیز در حال افزایش باشد. در هر بازار مالی، ریسک‌ها همیشه وجود خواهند داشت؛ به همین دلیل است که سرمایه‌گذاران باید تحقیقات کاملی انجام دهند تا بتوانند از پتانسیل دارایی‌های دیجیتال استفاده کنند و دچار ضررهای سنگین نشوند.

اگر بتوان سرمایه‌گذاران کوچک بیشتری را وارد این حوزه کرد، داستان صندوق‌های ارز دیجیتال جذابتر خواهد شد. در این مقاله سعی کردیم پاسخی جامع به سوال صندوق ارز دیجیتال چیست، ارائه دهیم.

لطفاً توجه داشته باشید که اطلاعات ارائه شده در مقاله، فقط جنبه آگاهی دارد و نمی‌تواند به عنوان مشاوره حقوقی در نظر گرفته شود. در صورت داشتن هرگونه سوال در رابطه با موضوع این مقاله و یا نیاز به مشاوره تخصصی در زمینه صندوق سرمایه گذاری کریپتو، می‌توانید از دو روش زیر با کارشناسان بینوست در ارتباط باشید:

1. درخواست مشاوره رایگان ارز دیجیتال

2. تماس با شماره تلفن: 02191031762