با استفاده از صندوق سرمایه گذاری بلاکچین می‌توانید بدون نیاز به یادگیری تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال و دانش بازار رمزارزها به صورت غیرمستقیم سرمایه گذاری کنید. سرمایه گذاری غیرمستقیم یعنی این که مدیریت سرمایه خود را به دست افراد کاردان و باتجربه می‌سپارید و آنها گزینه‌های مناسب برای سرمایه گذاری شما را انتخاب می‌کنند.
در این مقاله از بینوست به صورت جامع صندوق سرمایه گذاری بلاکچین را بررسی می‌کنیم.
صندوق سرمایه گذاری چیست؟
بنابر قانون بازار اوراق بهادار تعریف صندوق سرمایه گذاری این گونه است:
نهادی مالی است که فعالیت اصلی آن، سرمایه گذاری در اوراق بهادار می‌باشد و مالکان آن به نسبت سرمایه گذاری خود، در سود و زیان صندوق شریک هستند.
صندوق سرمایه گذاری سرمایه‌های افراد مختلف را جمع‌آوری کرده و آنها را در دارایی‌های مختلف سرمایه گذاری می‌کند. صندوق یکی از شیوه‌های غیرمستقیم سرمایه گذاری است. دلیلش این است که سرمایه‌گذاران خودشان بازار را تحلیل نمی‌کنند و کارها را به صندوق می‌سپارند. یکی از صندوق‌های سرمایه گذاری جدید، صندوق ارز دیجیتال یا صندوق بلاکچینی است که در ادامه آن را توضیح می‌دهیم.
صندوق سرمایه گذاری بلاکچین چیست؟
صندوق‌های سرمایه گذاری بلاکچین تعریفی مشابه صندوق‌های سرمایه گذاری سنتی دارند. تفاوت آنها با این صندوق‌ها این است که کلاً دارایی‌های دیجیتال را شامل می‌شوند. از این رو سرمایه گذاران با صندوق سرمایه گذاری که روشی غیرمستقیم است می‌توانند پا به عرصه بازار ارز دیجیتال بگذارند.
تفاوت صندوق سرمایه گذاری سنتی با صندوق سرمایه گذاری بلاکچین
تفاوت صندوق سرمایه گذاری سنتی با صندوق سرمایه گذاری بلاکچین در این است که نمی‌توان در صندوق بلاکچینی تقلب یا دستکاری انجام داد. این صندوق‌ها قراردادهای هوشمند را به کار می‌برند و کارشناسان سراسر جهان امنیت کدهای آن را بررسی می‌کنند.
آیا صندوق سرمایه گذاری بلاکچین امن است؟
بلاکچین به‌گونه‌ای طراحی شده است که حجم زیادی از داده‌ها را می‌تواند ذخیره کند. داده‌ها در اجزای تشکیل دهنده بلاکچین یعنی بلاک ذخیره می‌شوند.
دو نوع فرآیند به نام‌های اثبات کار و اثبات سهام تراکنش‌ها را مدیریت می‌کنند. اثبات کار یا همان ماینینگ این‌گونه است که ماینرها برای حل مسائل پیچیده ریاضی رقابت می‌کنند تا بتوانند مجوزی برای به وجود آوردن بلاک جدید را ایجاد کنند. ماینر با ایجاد هر بلاک جدید، پاداش می‌گیرد.
در فرآیند اثبات سهام ارزهای دیجیتال داخل شبکه قفل می‌شوند و سهامداران آن ارزها در فرآیند اعتبارسنجی بلاک‌ها شرکت و پاداش دریافت می‌کنند.
در بلاکچین:
- هر کدام از بلاک‌ها آدرس مخصوص به خود را دارند.
- بلاک جدید به بلاک قبلی متصل می‌شود و هش بلاک قبلی را در خود دارد.
- اعتبار تراکنش‌ها سنجیده شده و وقتی ثبت شدند دیگر نمی‌توان آنها را تغییر داد.
- گره‌های اعتبارسنج می‌بایست هر بلاک جدید را تأیید کنند.
مزایای استفاده از صندوق‌های سرمایه گذاری
- سرمایه‌گذارانی که دانش و تجربه اندکی دارند، می‌توانند از تخصص و تجربه تحلیلگران و مدیران صندوق‌ها برای سرمایه گذاری مناسب استفاده کنند.
- تنوع سبد سرمایه گذاران در این صندوق‌ها، ریسک سرمایه گذاری را کاهش می‌دهد.
- نهادهای دولتی بر صندوق‌ها نظارت می‌کنند. در حوزه ارز دیجیتال هم قراردادهای هوشمند فعالیت صندوق‌ها را شفاف‌سازی می‌کنند.
- در برخی از صندوق‌ها سریع می‌توانید پول خود را از صندوق بیرون آورید یا به پول نقد دست یابید.
- در صندوق، سرمایه‌های کوچک و بزرگ افراد روی هم جمع می‌شوند. به این صورت فردی با یک میلیون تومان سرمایه هم می‌تواند گزینه‌های بیشتری را برای سرمایه گذاری انتخاب کند. حال آن که فرد با سرمایه خود به تنهایی دستش باز نیست و انتخاب‌های محدودی دارد. همچنین هزینه که ممکن بود در صورت سرمایه گذاری انفرادی زیاد باشد، بین اعضا تقسیم می‌شود و هزینه هر سرمایه گذار کم می‌شود.
مزایا و معایب صندوق‌های بلاکچین
از مزایای صندوق‌های سرمایه گذاری بلاکچین می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- غیرمتمرکز هستند و از قراردادهای هوشمند استفاده می‌کنند
- شفافیت دارند و به هیچ مرز جغرافیایی وابسته نیستند
- دسترسی به این صندوق‌ها و سرمایه گذاری در آنها آسان است
- پورتفوی سرمایه گذاری آنها متنوع است
- می‌توان با آنها به سودهای بالا دست یافت
- تیمی باتجربه سرمایه را مدیریت خواهند کرد
- آسودگی خاطر و کاهش استرس سرمایه گذار را به همراه دارد
معایب صندوق‌های سرمایه گذاری بلاکچین به صورت زیر هستند:
- تعدادی محدود دارند
- جدید و نوظهور هستند
- در بازار ارز دیجیتال ثبات وجود ندارد
- در فضای سایبری امکان هک و پروژه‌ها و طرح‌های پانزی و کلاهبرداری وجود دارند. پس در انتخاب صندوق ارز دیجیتال مناسب باید دقت کرد
انواع صندوق های سرمایه گذاری
صندوق‌های سرمایه گذاری براساس شیوه معامله، استراتژی و زیرساخت تقسیم‌بندی می‌شوند.
شیوه معامله: بر این اساس صندوق‌ها به دو نوع صندوق ETF (قابل معامله در بورس) و غیرقابل معامله تقسیم می‌شوند. صندوق‌های قابل معامله در بازار همچون سهام خرید و فروش می‌شوند و قیمت آنها را معامله‌گران تعیین می‌کنند.
صندوق‌های صدور و ابطال جزو صندوق‌های غیرقابل معامله هستند. این صندوق‌ها به صورت مستقیم در بازار معامله نمی‌شوند.
استراتژی: براساس استراتژی، صندوق‌ها به سه دسته فعال، غیرفعال و الگوریتمی تقسیم می‌شوند.
در صندوق فعال، مدیران به صورت مداوم برای خرید و فروش گزینه‌های موجود بازار را بررسی می‌کنند و تصمیم می‌گیرند.
در صندوق غیرفعال، شاخص خاصی از بازار دنبال می‌شود و عملکرد صندوق همانند عملکرد شاخص است. مثلاً پورتفوی صندوق براساس شاخص کل بورس یا شاخص طلا چیده می‌شود. به صندوق غیرفعال، صندوق شاخص (Index fund) هم می‌گویند.
صندوق الگوریتمی به وسیله محاسبات ریاضی و الگوریتم‌ها برای خرید و فروش تصمیم می‌گیرد. صندوق معاملات فرکانس بالا یا صندوق معاملات متعدد نام‌های دیگر این صندوق هستند.
زیرساخت: صندوق‌های قانون‌گذاری شده و غیرمتمرکز دو زیرشاخه این دسته هستند. صندوق‌های قانون‌گذاری توسط نهادهای دولتی نظارت و قانون‌گذاری می‌شوند. صندوق‌های غیرمتمرکز به این صورت هستند که هیچ سازمان یا نهادی بر آنها نظارت نمی‌کند.
سایر صندوق‌ها عبارتند از: صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت، صندوق سرمایه گذاری سهامی، صندوق سرمایه گذاری مختلط، انواع صندوق سرمایه گذاری در طلا، صندوق املاک و مستغلات، صندوق سرمایه گذاری مشترک، صندوق بازارگردانی، صندوق پروژه‌ای و اختصاصی، صندوق نیکوکاری، صندوق جسورانه و غیره.
انواع صندوق‌ها در بلاکچین
صندوق‌های ارز دیجیتال براساس ریسک تقسیم‌بندی می‌شوند یعنی ریسک کم، متوسط و یا زیاد. صندوق‌های سرمایه گذاری خطرپذیر یا جسورانه و صندوق‌های پوشش ریسک دو سر این طیف از این صندوق‌ها هستند. صندوق‌های سرمایه گذاری ارز دیجیتال نیز همچون صندوق‌های سرمایه گذاری سنتی برحسب استراتژی و زیرساخت و شیوه معامله تقسیم‌بندی می‌شوند.
صندوق‌های جسورانه بر آلت کوین‌ها و پروژه‌های جدید سرمایه گذاری می‌کنند. هنگامی که دارایی به قیمت مناسب و دلخواه برسد، به فروش می‌رسد. این صندوق‌ها مناسب افرادی هستند که ریسک‌پذیری بالایی دارند، خواهان سودهای بیشتر هستند و تحمل ریسک و ضررشان بالاست.
صندوق‌های پوشش ریسک فعالانه مدیریت می‌شوند و هدف آنها به حداقل رساندن ضرر است. از این رو این صندوق‌ها هج فاند (Hedge Fund) به معنی حصار یا مانع نامیده می‌شوند. این صندوق‌ها مناسب افرادی هستند که نمی‌خواهند زیاد ریسک کنند.
بهترین صندوق سرمایه گذاری را چگونه انتخاب کنم؟
برای انتخاب صندوق سرمایه گذاری مناسب چند فاکتور را در نظر بگیرید. ابتدا اهداف خود از سرمایه گذاری و میزان ریسک پذیری‌تان را مشخص کنید. مثلاً این که به دنبال سود در زمانی کوتاه و سریع هستید یا سود بلندمدت مد نظرتان است. همچنین اینکه چقدر تحمل ریسک دارید مهم است.
به علاوه این که هر صندوق استراتژی خاص خود را دارد. سرمایه‌گذار باید راجع به این که صندوق چگونه درآمدزایی و ریسک را مدیریت می‌کند اطلاع داشته باشد. همچنین سوابق صندوق را در نظر بگیرید. برای انتخاب صندوق متناسب با نیاز خود بهتر است با مشاوران ارز دیجیتال مشورت کنید.
اگر به دنبال صندوق‌های ارز دیجیتال هستید به سایت Enzyme مراجعه کنید.
چگونه در صندوق‌ها سرمایه گذاری کنم؟
نوع صندوقی که انتخاب می‌کنید مشخص می‌کند که چگونه باید گام اول را برای شروع بردارید. برای سرمایه گذاری بر برخی از صندوق‌ها باید حضوری به شعبه صندوق موردنظر مراجعه کنید. برخی از صندوق‌ها نیز این امکان را فراهم کرده‌اند که به صورت آنلاین اقدام کنید. اگر صندوق ارز دیجیتال را انتخاب کرده‌اید، فقط کافی است که به پلتفرم مربوط به صندوق بروید و کیف پول دیجیتال خود را به آن متصل کرده و از قرارداد هوشمند استفاده کنید.
چقدر از سرمایه‌ام را به سرمایه گذاری در صندوق اختصاص دهم؟
مبلغ معینی را نمی‌توان مشخص کرد. دلیلش این است که هر فردی اهداف مالی خاصی دارد. بهتر است در این زمینه از دانش مشاوران ارز دیجیتال استفاده کنید.
کارمزد صندوق سرمایه گذاری
صندوق سرمایه گذاری بلاکچین نیز مانند دیگر صندوق‌ها کارمزد ثابت و متغیر دارد. گفتنی است که کارمزد صندوق سرمایه گذاری از سبدگردانی کمتر است.
سخن پایانی
اگر به دنبال صندوق بلاکچین مناسب خود هستید، شرکت بینوست چندین گزینه مناسب را می‌تواند به شما پیشنهاد دهد. برای انتخاب صندوقی مناسب می‌توانید به صورت رایگان از مشاوره متخصصان شرکت بینوست استفاده کنید.
دیدگاهتان را بنویسید